世界鋼鐵協(xié)會(huì)市場(chǎng)研究委員會(huì)主席Al Remeithi在對(duì)本次預(yù)測(cè)結(jié)果發(fā)表評(píng)論時(shí)表示：“雖然新冠疫情給人們的生命和生活帶來(lái)了災(zāi)難性影響，但全球鋼鐵行業(yè)仍然是幸運(yùn)的，到2020年底全球鋼鐵需求僅出現(xiàn)小幅收縮。這主要得益于中國(guó)令人驚訝的強(qiáng)勁復(fù)蘇，推動(dòng)中國(guó)鋼鐵需求增長(zhǎng)高達(dá)9.1%，而在世界其他國(guó)家，鋼鐵需求則萎縮10.0%。未來(lái)幾年，發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體和發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體的鋼鐵需求都將穩(wěn)步復(fù)蘇，起支撐作用的因素是被抑制的鋼鐵需求以及政府的經(jīng)濟(jì)恢復(fù)計(jì)劃。不過(guò)，對(duì)于部分最發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體而言，要恢復(fù)到疫情之前的水平，還需要幾年時(shí)間。
雖然我們希望疫情最嚴(yán)重的時(shí)段早日過(guò)去，但在2021年剩余時(shí)間里仍然存在相當(dāng)大的不確定性。病毒的變異和疫苗接種的推進(jìn)、刺激性財(cái)政和貨幣政策的退出、地緣政治和貿(mào)易形勢(shì)緊張，都可能影響本次預(yù)測(cè)結(jié)果。
在后疫情時(shí)代，未來(lái)世界的結(jié)構(gòu)性變化將帶來(lái)鋼鐵需求格局的變化。數(shù)字化與自動(dòng)化、基建投資、城市中心的重構(gòu)以及能源轉(zhuǎn)型等帶來(lái)的飛速發(fā)展，將給鋼鐵行業(yè)帶來(lái)振奮人心的機(jī)遇。與此同時(shí)，鋼鐵行業(yè)還在積極響應(yīng)社會(huì)對(duì)低碳排放鋼鐵的需求。”
預(yù)測(cè)背景
1）中國(guó)
中國(guó)經(jīng)濟(jì)在經(jīng)歷了去年2月下旬的封城措施后出現(xiàn)迅速反彈。到了5月份，除零售業(yè)外，幾乎所有經(jīng)濟(jì)活動(dòng)都已全面恢復(fù)生產(chǎn)狀態(tài)。之后，除了少數(shù)地區(qū)出現(xiàn)零星小規(guī)模的疫情影響，相比世界其他國(guó)家，中國(guó)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)幾乎沒(méi)有受到疫情影響。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的強(qiáng)勁恢復(fù)得益于中國(guó)政府出臺(tái)的各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)刺激措施，包括啟動(dòng)新的基建項(xiàng)目和加速推進(jìn)現(xiàn)有項(xiàng)目，靈活調(diào)整對(duì)房地產(chǎn)行業(yè)的調(diào)控和通過(guò)減稅刺激家庭消費(fèi)等等，不一而足。除此之外，中國(guó)經(jīng)濟(jì)還得益于強(qiáng)勁的出口——因?yàn)槭澜缙渌麌?guó)家都受到疫情的影響。
因此，盡管中國(guó)經(jīng)濟(jì)在2020年第1季度收縮6.8%，但2020年全年卻實(shí)現(xiàn)了2.3%的增長(zhǎng)。預(yù)計(jì)2021年中國(guó)的GDP增長(zhǎng)將提速至7.5%以上， 2022年將回歸中速增長(zhǎng)，達(dá)到5.5%。
2020年4月以來(lái)，在基建項(xiàng)目的支撐下，建筑業(yè)快速?gòu)?fù)蘇。2021年起，由于中國(guó)政府引導(dǎo)房地產(chǎn)業(yè)降低增長(zhǎng)速度，因此房地產(chǎn)投資可能有所減速。
2020年，基建項(xiàng)目投資只有0.9%的微小增長(zhǎng)。不過(guò)，由于中國(guó)政府已經(jīng)啟動(dòng)一系列支撐經(jīng)濟(jì)發(fā)展的新項(xiàng)目，預(yù)計(jì)2021年基建投資將會(huì)提速，并且持續(xù)影響2022年的鋼鐵需求。
在制造業(yè)領(lǐng)域，汽車(chē)生產(chǎn)在封城期間收縮最大，降幅高達(dá)45%，不過(guò)，5月起，汽車(chē)業(yè)表現(xiàn)出強(qiáng)勁復(fù)蘇。2020年全年的汽車(chē)產(chǎn)量?jī)H下降1.4%。其他制造部門(mén)也因?yàn)閺?qiáng)勁的出口需求而出現(xiàn)正向增長(zhǎng)。
由于建筑業(yè)和機(jī)械業(yè)表現(xiàn)強(qiáng)勁，以及庫(kù)存有所上升， 2020年中國(guó)的鋼鐵表觀消費(fèi)量增長(zhǎng)9.1%。2021年，預(yù)計(jì)為確保經(jīng)濟(jì)的持續(xù)合理增長(zhǎng)，2020年推出的刺激措施仍將基本保持不動(dòng)。因此，大部分用鋼領(lǐng)域都將出現(xiàn)中等程度的增長(zhǎng)，中國(guó)的鋼鐵需求預(yù)計(jì)將在2021年增長(zhǎng)3.0%。2022年，隨著2020年推出的經(jīng)濟(jì)刺激措施的退潮，鋼鐵需求增長(zhǎng)將會(huì)降速，中國(guó)政府將更加關(guān)注可持續(xù)性增長(zhǎng)。中國(guó)政府對(duì)新一屆美國(guó)政府的貿(mào)易政策的反應(yīng)，以及環(huán)保措施的不斷強(qiáng)化，都將增加不確定性。
2）發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體
經(jīng)過(guò)2020年第2季度經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的“自由落體”，發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的工業(yè)活動(dòng)在第3季度整體迅速反彈，這主要得益于大量財(cái)政刺激措施的出臺(tái)，以及被抑制需求的釋放。盡管如此，截止2020年底，經(jīng)濟(jì)活動(dòng)仍然低于疫情之前的水平。最終，2020年發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的鋼鐵需求出現(xiàn)兩位數(shù)的下跌，跌幅高達(dá)12.7%。
預(yù)計(jì)2021年和2022年，我們將會(huì)看到鋼鐵需求的大幅度復(fù)蘇，分別達(dá)到8.2%和4.2%。不過(guò)，2022年的鋼鐵需求仍將低于2019年水平。
盡管美國(guó)的新冠感染水平居高不下，但第一波疫情過(guò)后，得益于支撐消費(fèi)的大規(guī)模財(cái)政刺激措施的推出，美國(guó)經(jīng)濟(jì)仍然有能力出現(xiàn)強(qiáng)勁反彈。這雖然有助于耐用品制造，但美國(guó)整體的鋼鐵需求仍在2020年下跌18%。近期拜登政府推出一項(xiàng)在未來(lái)幾年開(kāi)展大規(guī)?；A(chǔ)設(shè)施建設(shè)的刺激議案，預(yù)計(jì)美國(guó)國(guó)會(huì)將在2021年下半年審議該計(jì)劃，最終的方案尚未可知，但從長(zhǎng)期來(lái)看鋼鐵需求可能具有進(jìn)一步增長(zhǎng)的潛力。不過(guò)，盡管推出這項(xiàng)議案和疫苗接種快速推進(jìn)，但是非住房建筑業(yè)和能源行業(yè)的恢復(fù)比較緩慢，短期內(nèi)鋼鐵需求的復(fù)蘇仍然受限，汽車(chē)業(yè)則預(yù)計(jì)將出現(xiàn)較強(qiáng)的復(fù)蘇。
與此相似，2020年，歐盟用鋼行業(yè)也遭遇到首輪封城措施的嚴(yán)重打擊，但得益于政府的支持措施和被抑制需求的釋放，制造業(yè)活動(dòng)在封城過(guò)后的反彈力度超過(guò)預(yù)期。因此，2020年，歐盟27國(guó)和英國(guó)的鋼鐵需求收縮幅度好于預(yù)期，下降11.4%。意大利和法國(guó)實(shí)施的封城措施最為嚴(yán)格，并且兩國(guó)都遭遇了旅游業(yè)的崩潰，因此兩國(guó)的鋼鐵需求降幅也相對(duì)較大。2021年和2022年，在全體用鋼行業(yè)復(fù)蘇的推動(dòng)下，尤其是汽車(chē)業(yè)和公共建筑項(xiàng)目的推動(dòng)下，預(yù)計(jì)鋼鐵需求將出現(xiàn)良性復(fù)蘇。目前為止，歐盟盡管身處第三波疫情之中，但歐盟的復(fù)蘇態(tài)勢(shì)并沒(méi)有脫離正軌，只是歐盟經(jīng)濟(jì)仍然表現(xiàn)脆弱。
相對(duì)于美國(guó)或歐盟，日本的新冠病例數(shù)較少。盡管如此，日本經(jīng)濟(jì)也遭遇到疫情的嚴(yán)重打擊，這是因?yàn)槿毡窘?jīng)濟(jì)活動(dòng)的大規(guī)模中斷，以及繼2019年日本消費(fèi)稅大幅上調(diào)后，人們的信心變得不足。2020年，由于汽車(chē)產(chǎn)量的顯著下跌，日本的鋼鐵需求下降16.8%。全球資本支出的復(fù)蘇帶來(lái)日本出口和工業(yè)機(jī)械生產(chǎn)的復(fù)蘇，出口和工業(yè)機(jī)械生產(chǎn)的復(fù)蘇又帶動(dòng)汽車(chē)行業(yè)出現(xiàn)反彈，在此背景下，日本的鋼鐵需求將出現(xiàn)中等程度的復(fù)蘇。
得益于良好的疫情管理，韓國(guó)避免了GDP大幅下跌的處境，該國(guó)的公共設(shè)施投資和建筑業(yè)都出現(xiàn)了積極的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。盡管如此，2020年，由于汽車(chē)業(yè)和造船業(yè)的萎縮，該國(guó)的鋼鐵需求仍然收縮8.0%。2021年至2022年，這兩個(gè)行業(yè)將引領(lǐng)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇，另外設(shè)備投資和政府的基礎(chǔ)設(shè)施規(guī)劃也將提供持續(xù)動(dòng)力。盡管如此，2022年，預(yù)計(jì)該國(guó)的鋼鐵需求不會(huì)恢復(fù)到疫情之前的水平。
3）除中國(guó)之外的發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體
總體而言，相對(duì)于發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體，在醫(yī)療能力不足、旅游業(yè)和農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格崩潰以及財(cái)政支持不充分的情況下，除中國(guó)之外的發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體受到的疫情影響更大。2020年，中國(guó)之外的其他發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體的鋼鐵需求下降7.8%。不過(guò)，各新興經(jīng)濟(jì)體的內(nèi)部情況卻不盡相同。印度、中東北非地區(qū)以及大多數(shù)拉美國(guó)家遭受的影響最大。
2021年和2022年，得益于全球經(jīng)濟(jì)的恢復(fù)，隨著各國(guó)政府重新推出基建項(xiàng)目計(jì)劃，預(yù)計(jì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體將出現(xiàn)相對(duì)迅速的反彈，分別增長(zhǎng)10.2%和5.2%。債務(wù)的積累、國(guó)際旅游業(yè)尚未恢復(fù)以及疫苗接種的遲緩，這些因素都將阻止發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體進(jìn)一步提高復(fù)蘇速度。
在印度，該國(guó)由于嚴(yán)厲封城措施的延長(zhǎng)而受到嚴(yán)重打擊，大部分工業(yè)和建筑業(yè)活動(dòng)都因?yàn)榉獬谴胧┒萑胪ｎD。不過(guò)，8月份以來(lái)，隨著政府項(xiàng)目的恢復(fù)和被抑制消費(fèi)需求的釋放，印度經(jīng)濟(jì)強(qiáng)勁復(fù)蘇，并且復(fù)蘇速度超過(guò)預(yù)期。2020年，印度的鋼鐵需求下跌13.7%，但預(yù)計(jì)2021年，該國(guó)鋼鐵需求將反彈19.8%，從而超過(guò)2019年水平。印度政府制定的復(fù)蘇議程以增長(zhǎng)為導(dǎo)向，這將帶動(dòng)印度的鋼鐵需求上升，只是民間投資的復(fù)蘇周期較長(zhǎng)。
在東盟，2020年，建筑業(yè)項(xiàng)目的中斷打擊了快速增長(zhǎng)的鋼鐵市場(chǎng)，鋼鐵需求收縮11.9%。馬來(lái)西亞和菲律賓遭遇的打擊最為嚴(yán)重，越南和印度尼西亞的鋼鐵需求只出現(xiàn)了中度下跌。建筑業(yè)和旅游業(yè)的逐漸恢復(fù)將會(huì)帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇，并且經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇過(guò)程將會(huì)在2022年提速。
在拉丁美洲，拉美各國(guó)普遍遭遇疫情的嚴(yán)重打擊，2020年各國(guó)的鋼鐵需求出現(xiàn)兩位數(shù)字的收縮。由于汽車(chē)產(chǎn)量和投資的下降，墨西哥的鋼鐵需求遭遇重創(chuàng)。汽車(chē)行業(yè)的快速?gòu)?fù)蘇，以及美國(guó)經(jīng)濟(jì)的強(qiáng)勁表現(xiàn)，將會(huì)為墨西哥2021年鋼鐵需求的復(fù)蘇提供支撐。在巴西，該國(guó)經(jīng)濟(jì)曾經(jīng)在2020年第2季度出現(xiàn)嚴(yán)重下跌，隨后在政府的支持下，該國(guó)經(jīng)濟(jì)迅速反彈。最終，巴西的鋼鐵需求在2020年出現(xiàn)了小幅正向增長(zhǎng)，并且還將在2021年和2022年繼續(xù)良性復(fù)蘇。
在俄羅斯，由于政府出臺(tái)的建筑業(yè)支持措施，該國(guó)鋼鐵需求的下降幅度低于其他地區(qū)。預(yù)計(jì)該國(guó)的國(guó)家項(xiàng)目計(jì)劃將支撐鋼鐵需求在2021至2022年間出現(xiàn)中度復(fù)蘇。
在土耳其，由于2018年的貨幣危機(jī)，該國(guó)的鋼鐵需求在2019年出現(xiàn)深度收縮。2019年后期，在建筑業(yè)活動(dòng)的帶動(dòng)下，該國(guó)的鋼鐵需求開(kāi)始出現(xiàn)復(fù)蘇態(tài)勢(shì)。這一復(fù)蘇態(tài)勢(shì)將會(huì)持續(xù)一段時(shí)間，預(yù)計(jì)該國(guó)的鋼鐵需求將在2022年恢復(fù)至貨幣危機(jī)之前的水平。
在中東北非地區(qū)，受建筑業(yè)項(xiàng)目取消和石油價(jià)格下跌的影響，該地區(qū)的鋼鐵需求受到?jīng)_擊，不過(guò)到2020年底時(shí)，石油價(jià)格的反彈推動(dòng)該地區(qū)的鋼鐵需求復(fù)蘇。2020年，該地區(qū)的鋼鐵需求下降9.5%，預(yù)計(jì)隨著基建投資的恢復(fù)，該地區(qū)的鋼鐵需求將出現(xiàn)中度復(fù)蘇。
用鋼行業(yè)
1）建筑業(yè)
由于疫情期間封鎖措施的推行，許多國(guó)家都中斷了建筑工程或者投資計(jì)劃，因此全球建筑業(yè)產(chǎn)出在2020年的降幅甚至高于2009年金融危機(jī)之后：2020年的降幅為3.9%，2009年則為1.9%。在許多發(fā)展中國(guó)家，原本用于基建投資的金融資源被轉(zhuǎn)而投入疫情支持計(jì)劃。
在各國(guó)之中，菲律賓、印度和墨西哥三國(guó)的建筑業(yè)萎縮最為嚴(yán)重。不同地區(qū)的建筑業(yè)復(fù)蘇速度存在差異。在部分國(guó)家，建筑項(xiàng)目的恢復(fù)仍然受到疫情限制措施、工人短缺以及民間投資疲軟的約束。與此同時(shí)，也有部分國(guó)家的政府把基建投資作為重點(diǎn)復(fù)蘇手段，因此這些國(guó)家的建筑業(yè)活動(dòng)可能在今年企穩(wěn)。
在中國(guó)，建筑業(yè)在2020年4月底恢復(fù)正常運(yùn)行，此后快速?gòu)?fù)蘇。
受疫情影響，建筑業(yè)的各個(gè)領(lǐng)域?qū)⒊霈F(xiàn)不同發(fā)展趨勢(shì)。隨著遠(yuǎn)程辦公和電子商務(wù)的增加，以及出差旅行的減少，人們對(duì)于商業(yè)性建筑及差旅設(shè)施的需求將會(huì)持續(xù)下行。與此同時(shí)，人們對(duì)于電子商務(wù)物流設(shè)施的需求已經(jīng)出現(xiàn)增長(zhǎng)，并且這一需求將發(fā)展成為一個(gè)成長(zhǎng)型部門(mén)?；?xiàng)目的重要性增加了，有時(shí)甚至成為許多國(guó)家復(fù)蘇經(jīng)濟(jì)的唯一手段。在新興經(jīng)濟(jì)體，基建項(xiàng)目將繼續(xù)構(gòu)成一個(gè)強(qiáng)大的驅(qū)動(dòng)因素。在發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體，綠色復(fù)蘇計(jì)劃項(xiàng)目和基礎(chǔ)設(shè)施翻新項(xiàng)目將推動(dòng)建筑業(yè)需求。
預(yù)計(jì)到2022年，全球建筑業(yè)將恢復(fù)到2019年的水平。
2）汽車(chē)業(yè)
在全球范圍內(nèi)，在用鋼行業(yè)中，汽車(chē)業(yè)的下跌最為顯著，2020年第2季度更是出現(xiàn)暴跌局面。雖然封城過(guò)后的復(fù)蘇過(guò)程略好于預(yù)期，但在2020年，大部分國(guó)家的汽車(chē)業(yè)都出現(xiàn)兩位數(shù)字的下跌。
盡管如此，預(yù)計(jì)汽車(chē)行業(yè)將在2021年出現(xiàn)強(qiáng)勁復(fù)蘇。推動(dòng)汽車(chē)業(yè)復(fù)蘇的因素包括先前被抑制需求的釋放、（由于安全考慮）個(gè)人交通量的增加以及家庭現(xiàn)金節(jié)余的增加等。預(yù)計(jì)該復(fù)蘇過(guò)程將在美國(guó)表現(xiàn)得尤為強(qiáng)勁，并且該國(guó)2021年的產(chǎn)量水平將會(huì)超過(guò)2019年。預(yù)計(jì)全球汽車(chē)業(yè)將在2022年恢復(fù)至2019年水平。
雖然汽車(chē)業(yè)的復(fù)蘇速度超過(guò)預(yù)期，但隨著半導(dǎo)體部件和其他部件的短缺，汽車(chē)業(yè)在2021年初遭遇了供應(yīng)鏈瓶頸，這可能會(huì)限制復(fù)蘇潛力。
2020年雖然身處危機(jī)之中，但在歐盟地區(qū)，混合動(dòng)力汽車(chē)和純電動(dòng)汽車(chē)的銷(xiāo)量占比卻大幅增長(zhǎng)，分別達(dá)到11.9%和10.5%，而2019年則分別是5.7%和3.0%。
03）機(jī)械業(yè)
全球機(jī)械業(yè)雖然受到2020年投資下降的打擊，但降幅遠(yuǎn)低于2009年。預(yù)計(jì)機(jī)械業(yè)將會(huì)較快復(fù)蘇，只是信心的缺乏和不確定性的增加仍然構(gòu)成限制因素。
由于供應(yīng)鏈高度全球化，在封城期間，產(chǎn)業(yè)鏈中斷是機(jī)械業(yè)所要面對(duì)的主要問(wèn)題之一。因此，該行業(yè)開(kāi)始重新審視其供應(yīng)鏈，以求增加靈活性與可靠性。另外，還有一個(gè)重要因素也將影響機(jī)械業(yè)，那就是數(shù)字化和自動(dòng)化進(jìn)程的加速。該方面的投資將會(huì)推動(dòng)機(jī)械業(yè)增長(zhǎng)。再者，可再生能源領(lǐng)域的綠色項(xiàng)目和投資計(jì)劃也將成為機(jī)械業(yè)的另一個(gè)增長(zhǎng)面。
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